לוח שפיצר
שיטת החזר נפוצה שבה ההחזר החודשי קבוע לאורך כל תקופת ההלוואה. בתחילה חלק גדול מהתשלום הוא ריבית, ובהמשך – קרן.
לוח שפיצר היא שיטת החזר נפוצה שבה ההחזר החודשי קבוע לאורך כל תקופת ההלוואה — אותו סכום בכל חודש מהחודש הראשון ועד האחרון. ההרכב הפנימי משתנה: בתחילה, חלק גדול מהתשלום הוא ריבית וחלק קטן קרן; עם הזמן, יתרת הקרן קטנה, הריבית פוחתת, וחלק הקרן גדל — אך סך ההחזר נשאר קבוע.
היתרון: ודאות מלאה בתזרים המזומנים — קל לתכנן את התקציב החודשי. החיסרון: בתחילת ההלוואה, רוב התשלום הוא ריבית, והקרן פוחתת לאט. לעומת זאת, בלוח קרן שווה — הקרן פוחתת מהר יותר, סך הריבית נמוך יותר, אך ההחזר החודשי יורד עם הזמן.
בהלוואות צמודות מדד, ההחזר החודשי אינו קבוע בפועל — הוא מושפע משינויי המדד. אך שיטת החישוב נשארת שפיצר (חישוב ההחזר על בסיס יתרת קרן מתעדכנת).
משכנתא של 500,000 ש"ח בריבית 4.5% ל-20 שנה בשפיצר: החזר חודשי קבוע 3,163 ש"ח. בחודש הראשון: ריבית 1,875, קרן 1,288. בחודש ה-120 (שנה 10): ריבית 951, קרן 2,212. בחודש ה-240 (סוף): ריבית 12, קרן 3,151. סך ריבית ל-20 שנה: 259,000 ש"ח.
מה ההבדל בין שפיצר לקרן שווה?
בשפיצר — ההחזר קבוע, הקרן פוחתת לאט (ריבית גבוהה בתחילה). בקרן שווה — הקרן קבועה, הריבית יורדת, וההחזר הכולל יורד עם הזמן. שפיצר נוח לתכנון תקציב; קרן שווה חוסך ריבית אך דורש החזר גבוה בתחילה.
האם ההחזר בשפיצר באמת קבוע?
בריבית קבועה לא צמודה — כן, קבוש לחלוטין. בריבית משתנה או צמודת מדד — לא: ההחזר מתעדכן בכל תקופת שינוי הריבית או המדד. שפיצר הוא שיטת החישוב, לא ריבית קבועה.
מתי כדאי שפיצר ומתי קרן שווה?
שפיצר — כשיש צורך בהחזר חודשי נמוך וקבוע, וכשההכנסה אינה גבוהה מספיק להחזר גבוה בתחילה. קרן שווה — כשההכנסה גבוהה ויציבה, ורוצים לחסוך ריבית לאורך חיי ההלוואה.
לוח קרן שווה
שיטת החזר שבה החלק הקרן בתשלום החודשי קבוע, אך סכום הריבית קטן עם הזמן – כך שהתשלום הכולל יורד בהדרגה.
סילוק חלקי
פירעון חלק מיתרת ההלוואה לפני מועדו. הלווה יכול לבחור בין קיצור תקופת ההלוואה או הקטנת ההחזר החודשי.
ריבית קבועה
ריבית שאינה משתנה לאורך כל תקופת ההלוואה. מספקת ודאות ויציבות בהחזרים, אך בד"כ גבוהה יותר מריבית משתנה.
תקופת הלוואה
משך ההלוואה בשנים. ככל שהתקופה ארוכה יותר – ההחזר החודשי נמוך יותר אך סך הריבית ששולמת גבוה יותר. בישראל עד 30 שנה.
החזר חודשי
הסכום החודשי שהלווה משלם לבנק, הכולל קרן וריבית. לפי הנחיות בנק ישראל לא יעלה על 50% מההכנסה הפנויה.
הלוואה בקרן שווה
קרן ההלוואה נפרעת בתשלומים שווים. יתרת הקרן פוחתת מהר יותר מאשר בשיטת שפיצר, ולכן סך הריבית ששולמת נמוכה יותר.